مدل کسب ‌و کار Robinhood یک کارگزاری آنلاین را اداره می‌کند که با اجازه دادن به کاربران برای خرید و فروش دارایی‌هایی مانند سهام، صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF)، آپشن ها، رسیدهای سپرده آمریکایی (ADR) و حتی ارزهای دیجیتال، معاملات بدون کمیسیون را ارائه می‌دهد.

 

 

این شرکت فین‌تک یک اپلیکیشن تلفن همراه ارائه می‌کند و کاربران می‌توانند از طریق وب‌سایت شرکت یا اپلیکیشن‌های ساعت هوشمند، وضعیت مالی خود را نیز بررسی کنند.

 

تاریخچه مختصری از Robinhood

Robinhood در سال 2013 توسط ولادیمیر تنف و بایجو بات (مدیر عاملان فعلی شرکت)، که زمانی هر دو در استنفورد تحصیل می کردند، تأسیس شد.

مدتی پس از کسب اولین تجربه کاری پس از فارغ التحصیلی، آنها اولین شرکت خود را در سال 2009 راه اندازی کردند. کسب و کار Celeris، یک صندوق پوشش ریسک (hedge fund) بود که از یک الگوریتم برای کمک به تصمیم گیری در سرمایه گذاری استفاده می کرد. دو سال بعد، این ایده کنار گذاشته شد.

از همین روی، در سال 2011، کسب و کار آنها Chronos Research بود. این استارتاپ – که هرگز شروع به کار نکرد – قرار بود نرم‌افزار معاملاتی با تاخیر کم را به بانک‌ها، صندوق‌های پوشش ریسک یا سایر موسسات مالی بفروشد.

این دو فرصتی را در ترکیب آشنایی مردم با گوشی‌های هوشمند و عدم دسترسی شهروندان عادی برای سرمایه‌گذاری دیدند – زیرا سرمایه‌گذاری‌ها در آمریکا قبلاً فقط برای 1٪ از جامعه اختصاص داشت.

برای شروع، آن‌ها باید Tim Draper of Index Ventures و Marc Andreessen of Andreessen & Horowitz را متقاعد کنند تا در آوریل 2013، 3 میلیون دلار در دور تامین مالی اولیه استارتاپ سرمایه‌گذاری کنند.

در سال اول، Robinhood نزدیک به یک میلیون کاربر داشت که عهده دار پردازش بیش از یک میلیارد دلار تراکنش بود، و در سال 2016، فین‌تک سریع‌ترین کارگزاری تاریخ شد که به 2 میلیارد دلار تراکنش رسید.

در سال 2020، در زمان کرونا در قرنطینه، Robinhood سه میلیون کاربر دیگر را به پلتفرم خود اضافه کرد و مشتریان آنها شروع به معاملات حتی ریسکی تر کردند. متأسفانه، سیل کاربران جدید چند مشکل را به همراه داشت: 3 قطعی موقت در طول 2 هفته، که منجر به تشکیل پرونده از شکایات جمعی شد، که هنوز بلاتکلیف باقی مانده است.

در ژانویه 2021، این شرکت کاربران را از خرید GameStop ،AMC و سایر سهام ها بلاک کرد و آنها به دلیل توقف معاملات مورد انتقاد قرار گرفتند. در نتیجه، Robinhood مجبور شد بیش از 3.4 میلیارد دلار بودجه برای تسویه مطالبات وثیقه خود و همچنین برای پیروی از مقررات SEC جمع آوری کند.

در ژوئن همان سال، سازمان تنظیم مقررات صنعت مالی (FINRA) جریمه ای 70 میلیون دلاری صادر کرد و اظهار داشت که Robinhood مشتریان را گمراه کرده است. با وجود این جریمه، فین‌تک در ماه ژوئیه توانست سهامی عام شود و 1.9 میلیارد دلار دیگر در این فرآیند جمع‌آوری کند. امروزه بیش از 18 میلیون مشتری از Robinhood استفاده می کنند.

 

چه کسی مالک Robinhood است؟

بنیانگذاران .Robinhood Markets Inc، ولادیمیر تنف و بایجو بات، هنوز هم امروزه صاحبان فعلی شرکت هستند؛ تنف به عنوان CEO (مدیرعامل) و بات به عنوان CCO (مدیر ارشد خلاقیت).

 

بیانیه ماموریت Robinhood

عمومی کردن امور مالی برای همه افراد

 

چگونه Robinhood درآمد کسب می کند؟

 

تخفیف از بازارگردان ها و محل های معاملاتی

هنگامی که کاربران، سهام، ETF و آپشن خرید و فروش می‌کنند، Robinhood سفارش را برای بازارگردان ها یا صرافی‌ها ارسال می‌کند. بازارگردان ها در عین حصول اطمینان از قیمت های بهتر برای کاربران، تخفیف هایی را به کارگزاری ها ارائه می دهند.

الگوریتم کسب و کار Robinhood به دنبال ارسال سفارش به بازارگردان است که بدون شک بهترین عملکرد و سهم کوچکی از آن را به یک صرافی می دهد. تحت زمانبندی های مناسب کارمزد مبادله، فین‌تک زمانی که نقدینگی می‌گیرد به صرافی پرداخت می‌کند و زمانی که نقدینگی را تامین می‌کند، پول می‌گیرد.

همین امر برای Robinhood Crypto رخ می دهد، که تخفیف های حجمی را از محل های معاملاتی دریافت می کند که قیمت های رقابتی را ارائه می دهد.

 

طلای Robinhood

کاربر ماهانه 5 دلار می پردازد تا به گزارش های تحقیقاتی Morningstar، و NASDAQ Level II Market Data، سپرده های فوری بزرگتر و سرمایه گذاری مارجین دسترسی داشته باشد. هنگام سرمایه گذاری بر روی مارجین، اگر مشتری بیش از 1000 دلار مارجین استفاده کند، 2.5 درصد سود سالانه به مبلغ مارجین تسویه شده بالای 1000 دلار پرداخت می کند.

 

وام سهام

Robinhood از وام دادن اوراق بهادار مارجین به طرف مقابل درآمد کسب می کند.

 

درآمد از محل نقدی

Robinhood از طریق پول نقد سرمایه‌گذاری نشده که به شبکه مدیریت نقدی بانک‌های برنامه منتقل نمی‌شود، با واریز این پول نقد در حساب‌های بانکی دارای بهره، درآمد کسب می‌کند.

 

مدیریت پول نقد

Robinhood یک کارت نقدی در ارتباط با یک حساب کارگزاری ارائه شده از طریق Robinhood Financial LLC، عضو SIPC و FINRA ارائه می دهد. Sutton Bank، که کارت را طبق مجوز مسترکارت صادر می کند، هزینه مبادله ای دریافت می کند که به Robinhood منتقل می شود. فین‌تک همچنین از بانک‌های برنامه کارمزد دریافت می‌کند تا مبالغی را برای آنها جمع‌آوری کند.

 

بوم مدل کسب و کار Robinhood

بیایید به بوم مدل کسب و کار Robinhood در زیر نگاهی بیندازیم:

 

 

بخش های مشتریان در مدل کسب و کار Robinhood

بخش های مشتریان Robinhood عبارتند از:

• نسل هزاره ی علاقه مند به معامله
• معامله گران با تعداد معاملات زیاد
• بازاریابی کارگزاری های کوچک
• شرکت های تجاری الکترونیک

 

ارزش پیشنهادی در مدل کسب و کار Robinhood

ارزش پیشنهادی Robinhood عبارتند از:

• عمومی کردن دسترسی به بازار مالی
• معاملات سهام به صورت رایگان
• ارائه داده های بازار به صورت لحظه ای برای معامله
• ایجاد راحتی برای ذخیره پول و معامله سهام از طریق اپلیکیشن
• اجازه سرمایه گذاری در شرکت های سهامی عام و صندوق های قابل معامله در بورس بدون کارمزد
• قادر ساختن کاربران به خرید رمز ارزش ها
• الهام بخشیدن به نسل جدیدی از سرمایه گذاران